Что такое ALPS O’Shares U.S. Small-Cap Quality Dividend ETF (OUSM)?
В мире, где криптовалюты занимают все больше места в инвестиционных портфелях, многие инвесторы задумываются о диверсификации. Одним из инструментов для этого может стать ALPS O’Shares U.S. Small-Cap Quality Dividend ETF (OUSM). Этот ETF, запущенный 30 декабря 2016 года, представляет собой пассивно управляемый фонд, предназначенный для обеспечения широкого доступа к сегменту Small Cap Blend на рынке акций США.
Почему Small Cap Blend?
Сегмент Small Cap Blend привлекателен потенциально высокой доходностью, но и сопряжен с повышенными рисками. Компании с небольшой капитализацией (менее 2 миллиардов долларов) часто демонстрируют более динамичный рост, но и более подвержены волатильности. Blend ETFs, в свою очередь, сочетают в себе акции роста и стоимости, что позволяет сбалансировать риски и потенциальную доходность.
Ключевые характеристики OUSM
- Активы под управлением: более 889.41 миллиона долларов
- Расходы: годовые операционные расходы составляют 0.48%, что сопоставимо с аналогичными продуктами на рынке.
- Дивидендная доходность: 0.90%
Структура портфеля
Несмотря на диверсификацию, важно понимать структуру портфеля. OUSM в основном инвестирует в финансовый сектор (около 32.30% портфеля), за которым следуют индустриальные и потребительские товары. В топ-10 холдингов входит Genpact Ltd. (G) – около 2.37% активов, Dolby Laboratories Inc. (DLB) и Sei Investments Co. (SEIC).
Риски и производительность
OUSM стремится повторить динамику FTSE Russell US Qual / Vol / Yield Factor 3% Capped Index. Фонд показал небольшое снижение (-1.95%) в текущем году, но при этом вырос на 2.46% за последний год (по состоянию на 15 мая 2025 года). Бета-коэффициент ETF составляет 0.97, а стандартное отклонение – 17.16% за последние три года. Наличие 111 холдингов позволяет эффективно диверсифицировать риски, связанные с конкретными компаниями.
Альтернативы и сравнительный анализ
Инвесторы, рассматривающие OUSM, также могут обратить внимание на другие ETF, отслеживающие аналогичные индексы, например, iShares Russell 2000 ETF (IWM) и iShares Core S&P Small-Cap ETF (IJR). IWM имеет активы в 62.57 миллиарда долларов, а IJR – 78.52 миллиарда долларов. Расходы у IWM составляют 0.19%, а у IJR – 0.06%.
Заключение
ALPS O’Shares U.S. Small-Cap Quality Dividend ETF (OUSM) может быть интересным вариантом для тех, кто ищет экспозицию к сегменту Small Cap Blend на рынке акций США. Фонд предлагает диверсификацию, прозрачность и относительно низкие расходы. Однако, важно помнить о рисках, связанных с инвестициями в компании с небольшой капитализацией, и учитывать альтернативные варианты. В целом, OUSM – это хороший инструмент для диверсификации портфеля и потенциального долгосрочного роста.
Важно: прежде чем принимать инвестиционные решения, проконсультируйтесь с финансовым консультантом и тщательно изучите все риски.
